المعطش يشرح لـ 'السياسة' كيف فتح 'المركزي' 'الحنفية' لدعم القطاعات الإنتاجية في البلاد
الخبير النقدي رصدها في 5 محاور أهمها: صافي السيولة والحد الأقصى للتمويل
بعد إعلان بنك الكويت المركزي يوم الخميس الماضي إطلاق حزمة تحفيزية للبنوك المحلية تشمل تعليمات رقابية وأدوات سياسية تحوطية في اطار المتابعة المستمرة للتطورات الجيوسياسية الراهنة. وقال الخبير الاقتصادي سلمان المعطش لـ “السياسة” إن “هذه الإجراءات تهدف الى تعزيز مرونة البنوك وتضمن تدفق السيولة للقطاعات الإنتاجية لدعم استقراراقتصادنا الوطني في ظل الظروف الراهنة”.
وقدم المعطش شرحا فنيا بـ “الكويتي” للمصطلحات المستخدمة في بيان بنك الكويت المركزي لاسيما أن الحزمة شملت التعليمات الرقابية وأدوات السياسة التحوطية الكلية فيما يتعلق بمتطلبات السيولة الرقابية ومعدل الكفاية الرأسمالية، كما شملت “الإجراءات خفض معايير السيولة المطبقة على البنوك مثل معيار تغطية السيولة ومعيار صافي التمويل المستقر ونسبة السيولة الرقابية إلى جانب رفع الحدود القصوى للفجوات التراكمية في نظام السيولة ورفع الحد الاقصى المتاح لمنح التمويل إضافة إلى الإفراج عن جزء من المصدات الرأسمالية التحوطية ضمن قاعدة راس المال.
وذكر المعطش أن ما قاله البنك المركزي للبنوك بالتصريح الأخير؟ وكيف سيؤثر ذلك على اقتصادنا؟ ونشر المعطش على حسابه الشخصي في موقع التواصل الاجتماعي “اكس” شرحا مفصلا عن قرار المركزي الأخير معتبرا ان القرار “يفتح الحنفية” ويحرر السيولة لمواجهة التطورات الجيوسياسية، موضحا المصطلحات ببساطة وهي:
1. معيار تغطية السيولة (LCR)
التعريف العلمي: هو نسبة الأصول السائلة عالية الجودة التي يحتفظ بها البنك لمواجهة صافي التدفقات النقدية الخارجة المتوقعة خلال فترة ضغط تمتد لـ 30 يوماً.
بالكويتي: هذا “مخزون الطوارئ”. يعني المركزي يقول للبنك: لازم يكون عندك كاش (أو ذهب وسندات تنباع بلحظتها) يكفيك تصمد شهر كامل بدون ما تحتاج أحد”. الحين نزلوا النسبة يعني سمحوا للبنك يصرف شوي من هالمخزون.
2. معيار صافي التمويل المستقر (NSFR)
التعريف العلمي: هو المعيار الذي يهدف إلى ضمان احتفاظ البنوك بمصادر تمويل مستقرة كافية لمقابلة احتياجات التمويل طويلة الأجل للأصول والأنشطة خارج الميزانية.
بالكويتي: هذا يمنع البنك إنه “يلعب بالنار”. يعني ما يصير تروح تعطي قروض لمشاريع مدتها 10سنين وأنت فلوسك كلها ودائع قصيرة (شهر وشهرين). المركزي يقول للبنك: “وازن أمورك، لا تورط نفسك بالتزامات طويلة وأنت ما عندك (تمويل مستقر) يسندك”.
3. نسبة السيولة الرقابية (RLR)
التعريف العلمي: هي الحد الأدنى من الأرصدة السائلة التي يجب على البنك الاحتفاظ بها كنسبة من إجمالي الودائع لديه، وتحددها السلطات النقدية.
بالكويتي: هذا هو “الاحتياطي الإجباري” أو (Fractional Reserve). المركزي فارض على البنك إنه يحبس جزء من الودائع (كانت 18% والحين صارت 15%) ما يلمسها ولا يقرضها، تظل “كاش محبوس” كضمان. لما نزلوا النسبة، المركزي كأنه يقول للبنك: “الفلوس اللي كنت حابسها عندي.. طلعها للسوق وقرضها للناس”.
4. المصدة الرأسمالية التحوطية (Capital Buffer)
التعريف العلمي: هي طبقة إضافية من رأس المال الأساسي (Tier 1) تلتزم البنوك بتكوينها فوق الحد الأدنى لمتطلبات كفاية رأس المال لاستخدامها في أوقات الأزمات.
بالكويتي: هذي “الحصالة” أو “الخردة للزمن الأقشر”. البنوك وقت الرخاء والربح يخشون “خردة” على جنب (فوق رأسمالهم الأصلي). المركزي الحين سمح لهم “يكسرون الحصالة” هذي ويطلعون عشان يخففون الضغط على ميزانياتهم ويقدرون يمولون مشاريع أكثر بالرغم من الظروف السياسية.
5. الحد الأقصى للتمويل (Maximum Lending Limit)
التعريف العلمي: هو السقف الأعلى المسموح به للبنك لمنح ائتمان وقروض مقابل إجمالي الودائع المتاحة لديه وقاعدته الرأسمالية. بالكويتي: هذا “سقف القروض”. يعني البنك ما يقدر يوزع قروض على كيفه؛ المركزي حاط له “جام” (سقف) ما يتعداه. الحين رفعوا هالسقف، يعني المركزي فتح الباب للبنك وقاله: “قرض براحتك، السقف صار عالي”.
الكويت بوست ، موقع إخباري شامل يهتم بتقديم خدمة صحفية متميزة للقارئ، وهدفنا أن نصل لقرائنا الأعزاء بالخبر الأدق والأسرع والحصري بما يليق بقواعد وقيم الأسرة الكويتية، لذلك نقدم لكم مجموعة كبيرة من الأخبار المتنوعة داخل الأقسام التالية، الأخبار العالمية و المحلية، الاقتصاد، تكنولوجيا ، فن، أخبار الرياضة، منوعات و سياحة.
